天色越来越亮，气候也越来越暖和。过了一阵子之后，河流绕过左方的一座山崖，在山崖底下，激流汹涌的互相冲击，冒出许多白色的泡沫。接着，山崖就消失了，树木也跟着不见。比尔博眼前看到的景象是：
    地势变得一片开阔，河流的水往四面八方奔流，有些停留在两侧的岛屿之间，成了小湖泊；不过，依旧有条强劲的主流持续的往下奔流。在遥远的地方，残破的云堆中，就是他们朝思暮想的孤山！
    它的山势一路往东北方延伸，直到视线的尽头。它孤傲的耸立，俯瞰着眼前的平原。孤山！比尔博经历了许多的冒险才看到了这景象，但他却一点也不喜欢它的样子。
    同时，他倾听着划船人的谈话，从他们所泄漏的部分情报中拼凑出目前的状况；很快的他才明白，即使只能从远处看见它，也算是很幸运的。在经历了被软禁的痛苦，和现在所在位置的不舒服（当然更别提底下的矮人了），他其实比自己所想的要幸运多了。对方交谈的都是附近贸易和在河上交流的情形，因为从东方通往幽暗密林的道路早已荒废，不复使用。长湖上的人类和木精灵们，必须经常使用密林河作为交通的主要干道，并且还得要管理邻近的河岸。自从矮人离开孤山之后，这一带已经有了很大的变动，那个年代对于目前的人们来说，早已成为远古的传说，甚至，从甘道夫上次和他们碰面以来，他们的生活方式又有了变更。洪水和大雨让往东的河流变得更加汹涌，中间还经历了几次地震（有些人认为这都是恶龙害的，说话的同时，他们还对着孤山的方向点点头，抛下一两句诅咒）。河道两旁的沼泽和林地不停地往外扩张，道路就这样被掩盖了，许多试着找路通过的骑士和旅人也跟着消失在密林中。比翁之前所建议的那条精灵道路，到了森林东缘也只会遇上死路；在这段日子中，唯一从幽暗密林往北边旅行的方法就是透过河流，而这条河流还照旧在木精灵严密的看管下。
    因此，你也明白了，比尔博他们其实还是踏上了唯一可行的道路。事实上，甘道夫才刚听说了道路的荒废和变动，并且正忙着办完其他的工作（至于是什么事情，就和这个故事无关了），准备回头来寻找索林和伙伴们。对于躲在桶子上浑身抖的巴金斯先生来说，如果他知道这件事情或许会觉得好一些。可惜的是，比尔博并不知道。
    他只知道这条河似乎不停地往前伸展，永远不会结束。他很生气，鼻子又冷冰冰的，而且，他越靠近孤山，就越觉得那座山脉正在对他皱眉，似乎不高兴他竟然胆敢靠近它。不过，过了一阵子之后，河水往南边转向，山脉也变得不那么狰狞了。到了下午，两岸转成了多岩的地形，河水也变得更深更湍急，让大伙快地航向目标。
    当河流又往东急弯，让密林河流入长湖的时候，太阳已经落了下来。长湖的边缘有着像山崖一样的陡峭大门，底下还有许多的屋顶。这就是长湖了！比尔博之前从来没有想过，除了海以外，会有任何的水看起来这么广阔；事实上，连湖的对岸看起来都十分的遥远。而在它长形的那一端，也就是指向孤山的方向，甚至连湖岸都看不见。比尔博看过这附近的地图，因此，他才知道奔流河从山上流下，和密林河连手把这个可能一度是个深邃山谷的地形给化成了一座湖泊。在湖的南方，两河汇流之后的河水以雷霆万钧之势落下瀑布，流向未知的彼端。在这寂静的傍晚，他们从这里就可以听见远处传来的低吼声。
    距离密林河不远的地方，就是精灵们所提到的奇怪城镇。虽然岸边确有几栋建筑，但它并不是建在岸边，却座落于湖的正中央。在一块巨岩的保护之下，湖中央形成了一块平静无波的区域。木制的大桥通往湖心，一座繁华的城镇就建造木桩之上。这里居住的是人类，他们冒着被远方恶龙侵袭的危险，大胆地居住在这里。这些人依旧靠着从南方河流而下，藉着靠板车越过瀑布的贸易来维持生活。不过，在古代，当北方的河谷镇依旧繁荣兴盛的时候，他们过着更富有、更舒适的生活。水面上有着无数的船只，有些装载着黄金，有些则是全副武装的战士；当年的许多战争和英勇的事迹，现在全都成为传说。当干旱来临湖水消退的时候，人们依旧可以看见岸边有着古镇破败的遗迹。
    大部分的人类对此不复记忆，但依旧有些人唱着有关山中矮人之王的歌谣，那是关于索尔、索恩以及都灵的子民当家作主时的歌曲；歌词中还描述了恶龙的到来，以及河谷镇的灭亡。有些歌曲中还声称，索尔和索恩有天将会重临此地，黄金将会从山中源源流出，大地又将会笼罩在新的笑语和歌声中。不过这个美好的传说，对他们艰苦谋生的现况毫无影响。
    当木筏出现的时候，镇内就划出了许多的小船，来人向划木筏的人们打招呼。然后，他们抛出绳索，努力划桨，把木筏拉离水流，停靠在长湖镇的小港湾中。它就停靠在距离大桥不远的地方，很快的，南方的人们将会过来取回这些桶子，并且将其中装满了运来的货物，并且再送回到木精灵的家乡去；同时，桶子就会留在那边，让划船的人和精灵前往镇中饮酒作乐。
    如果他们知道在黑夜降临之后，岸边生了什么事情，他们一定会感到相当的惊讶。比尔博割开了一个桶子，并且将它推上岸来。桶子打开之后，从里面走出了一个看来十分凄惨的矮人。他的胡间挂着稻草，不只如此，他浑身酸痛、满是瘀青，差点连走到岸边躺下来的力气都没有了。他看起来又累又饿，好像是一星期没人喂的丧家犬一样。这位是索林，但你只能从他的黄金项练、满是乌迹的天蓝色兜帽和破烂的银流苏中猜出来。过了好一阵子，他才勉强用比较礼貌的态度对待哈比人。
    “你究竟是死是活？”比尔博相当不客气地问。他可能已经忘记了，自己至少比矮人们多吃了一顿，而且还有机会活动四肢和自由的呼吸空气。“你是不是已经逃出监狱了？如果你想要吃东西，如果你想要继续你那个愚蠢的冒险──请容我提醒你，那是你的冒险，可不是我的！那么就赶快活动一下手臂、按摩你的双腿，帮忙我把其他人放出来！”
    索林当然明白，因此，在多哀嚎了几声之后，他爬了起来，尽可能地帮忙哈比人。在这一团黑暗的及膝湖水中，要找到正确的桶子相当的困难。他们又敲又打的，最后只找到了六名还有力气回应的矮人。当他们被救出来之后，也都是一样怨天尤人地坐在岸边哀嚎，一时间很难体会重获自由的喜悦，当然更别提对比尔博的感谢了。
    德瓦林和巴林是两个状况最糟糕的家伙，请他们帮忙一点用也没有；毕佛和波佛状况好一点，但他们躺在地上耍赖不愿意动手；至于奇力和菲力，他们年纪比较轻，又被塞在比较小、稻草比较多的桶子里面，因此脸上还或多或少的挂着笑容，瘀青也没那么多，酸麻的四肢也很快恢复了。
    “希望我永远不要再闻到苹果了！”菲力说：“我的桶子里面全是那股味道，而且，同时你还无法动弹，肚子饿得慌。现在不管是什么东西，我都可以连吃好几个小时，就是苹果例外！”
    在菲力和奇力的帮助之下，索林和比尔博终于找到了所有的同伴，并且将他们救了出来。可怜的胖庞伯不是睡着了，就是昏了过去。朵力、诺力、欧立、欧音和葛罗音都喝了不少的水，看起来半死不活。他们是被一个接一个地抱到岸上，浑身无力横躺在那边休息。
    “哇！终于到了！”索林说：“我想我们该感谢巴金斯先生和天上星星的保佑。我想这是他所应得的，只是我私底下希望他能够安排更舒服一点的旅程。即使如此，巴金斯先生，我们又再度欠你人情了。在我们吃饱喝足之后，相信我们会更感激你的。接下来该怎么办？”
    “我建议去长湖镇，”比尔博说：“不然还能怎么办？”
    的确，除此之外也没有别的选择了。因此，索林、菲力、奇力和比尔博就沿着河岸走到大桥边。桥头有安排守卫，但他们其实相当的松懈，因为已经有好一段时间没有机会让他们施展身手。除了偶尔有关运输费的争议之外，他们和木精灵其实算是盟友。其他的人类都居住在很远的地方，镇上有些年轻人根本不相信山中有恶龙，甚至会嘲笑那些声称年轻时看过恶龙飞翔的老家伙。难怪守卫们会忙着在小屋内烤火喝酒，根本没听见矮人上岸和四人靠近的声音。当他们现索林橡木盾走进门内来的时候，守卫们更是露出惊骇莫名的表情。
    “你们是谁，想要什么？”他们立刻跳了起来，伸手去拿武器。
    “我是索尔之子、索恩之子索林，山下之王！”矮人大声地说。虽然他衣着破烂，但他的气势依旧让人信服。他的腰间和脖子上都挂着闪耀的黄金，双眼幽黑深邃。“我回来了。我希望能见见你们的镇长！”
    一时间众人都变得非常兴奋，有些比较笨的家伙立刻跑出屋外，似乎以为山中马上会流出黄金、湖泊会立刻化为金色。守卫的队长走了过来。
    “这几位是？”他指着菲力、奇力和比尔博问道。
    “是我的外甥们，”索林回答：“菲力和奇力是杜灵的子民，巴金斯先生是和我们一起从西方来的伙伴。”
    “如果你们是为了和平的目的而来，请放下武器！”队长说。
    “我们根本没有武器，”索林回答。这也是真的，他们的小刀都被木精灵收走了。连那把兽咬剑也不例外。比尔博的短剑则是像平常一样藏在袖子里面，他也不准备多说什么。“如同预言一般，来拜访你们的人是不需要武器的，我们也没办法和这么多人为敌。带我们去见你们的领！”
    “他正在用餐，”队长说。
    “那你们就更该带我们去找他了！”菲力对于这一切已经觉得不耐烦了。“我们在经历了许多磨难之后已经又饿又累，伙伴也有受伤的。赶快带我们过去，不要再浪费时间说话了，否则你们的领追究起来，你就要负全责。”
    “那就跟我来吧，”队长带着六名部下，护送着他们走过大桥和镇门，来到市集所在的地方。这是圈被城镇所包围的宁静水面，附近建造着许多高大的屋子，还有许多阶梯通往中间的水面。其中一栋大屋内传来喧闹的声音和温暖的火光。他们通过大门，眨着眼睛，看着里面挤满人群的景象。
    “我是索尔之子索恩之子索林，山下之王！我回来了！”在队长来得及开口之前，索林扯开嗓门大喊道。
    全部的人都跳了起来。镇长甚至差点从椅子上摔下来。但是，最惊讶的还是划着木筏过来的精灵们。他们挤到镇长的桌边，急迫地说道：
    “这些是从我们国王手中逃出来的犯人。四处骚扰我们同胞、在森林里面鬼鬼祟祟的矮人逃犯，不会有什么好意的！”
    “这是真的吗？”镇长问道。事实上，镇长自己也觉得这个说法比较真实。就算真的有什么山下国王，眼前的人也让他很难联想在一起。
    “在我们回到故乡之前，我们的确是被精灵王国莫名其妙囚禁起来，”索林回答：“但是，没有任何的牢房或是禁锢能够阻止预言的实现。况且，这座城镇也不是在木精灵的势力范围内。我要见的是长湖镇的人类镇长，而不是精灵国王管辖下的船夫。”
    镇长迟疑了，不安地打量着这两派人。精灵王在这一带拥有相当的势力，镇长不想贸然触怒他；由于他是以精打细算、锱铢必较才爬上这个位置的，因此他也不太在乎什么古代的传说，但其他人就不一样了，因此，这件事很快就定案了。消息如同野火一般地传遍了整个城镇，人们在大屋内和屋外兴奋地大喊，到处都是慌张忙乱的脚步声。有些人开始唱起了山下国王回归的歌曲，是索尔的曾孙而非索尔本人出现的事实，对他们一点也不构成困扰；其他人则是着唱了起来，歌词在湖面上回响着。
    山脉下的国王，
    雕刻岩石的王者，
    银色喷泉的君王，
    终于再度回来了！
    皇冠将再起，
    竖琴将重修，
    他的大厅将需整理，
    欢乐歌儿唱不休！
    山上树木将重生。
    阳光照绿草；
    财富如泉涌
    河中黄金绝不少。
    河中将充满笑语
    湖光将充满希望，
    哀伤忧愁不用惧，
    全都交给山下王！
    他们就这样继续的唱着，其中有许多歌词就不在此赘述；除了人们的歌声之外，其中也混杂着许多乐器演奏的声音。事实上，连镇中最老的爷爷，都没有看过这样的狂欢场景。木精灵也开始有了怀疑，甚至感觉到害怕，开始担心国王犯了个大错，当然，他们并不知道索林是逃出来的。至于镇长嘛，他十分擅长见风转舵，明白现在除了迎合大家的期望，假装把索林当作是他声称的人之外别无他法，至少，眼前暂时只能这样做。因此，他把座位让给他，请菲力和奇力坐在旁边的位子上，连比尔博都在主桌赚到了一个位置；由于歌曲中完全没有提到他的出现，因此大伙七嘴八舌地询问他。
    很快的，其他的矮人就被抱了进来，加入这一场狂欢中。他们全都经过最好的医治、和照料，并且获得了十分充足的休息，索林和伙伴们甚至获得了一间大屋可以让他们休养，许多船夫都听他的号令行事。许多人群聚在外面整天欢唱，只要有矮人露出鼻尖，就立刻报以热烈的欢呼。有些歌曲十分的老旧，不过有些则是刚出炉的，里面还描述着恶龙的死亡，以及它的宝物从河上流入长湖镇。这些歌曲都是镇长出的主意，矮人听了不大高兴。不过，这时他们的生活还是相当令人满意，众人很快就恢复了之前精力充沛的样子。事实上，在一个星期之内，他们就完全康复，重新穿起了鲜艳的衣服，步履中透露着自豪。索林看起来似乎已经收复了他的王国，恶龙史矛革也早被剁成碎片。
    然后，矮人对于哈比人的好感与日俱增，他们不再抱怨和嘀咕，每次喝酒都会向他敬酒，他们会和他称兄道弟，特别尊重他的一言一行；这下倒好，因为他这时的心情并不太妙。他并没有忘记那座山脉和恶龙的影像，而且，他也经历了一场重感冒。他打喷嚏、咳嗽了整整三天，之后才能够出门见客。即使是在那之后，他的演讲词也仅限于“都谢咳位帮忙”
    这时，木精灵们已经带着货物溯河而上，国王的宫殿里也起了相当大的骚动，没有人知道守卫队长和总管后来到底怎样了。当然，在矮人们还待在长湖镇的时候，并没有提到钥匙或是桶子的事情，比尔博也十分小心不让人知道隐形的秘密；不过，我想，大部分的人还是猜得出来。巴金斯先生所扮演的角色，在外人眼中还是相当神秘的。反正，国王已经知道了矮人们的任务，因此，他对自己说：
    “好极了！我们走着瞧！没有我的同意，他们别想把宝物运经幽暗密林。反正我也不看好他们，这些人活该！”总而言之，他根本不相信矮人可以和史矛革这样的恶龙为敌而有任何胜算，他也怀疑这些人可能会用什么偷鸡摸狗的方式；这证明了他是个相当聪明的精灵，至少比镇上的人类聪明多了。其实他也不算正确，我们到最后就知道了。他派出了间谍在湖附近埋伏，甚至命令部下冒险靠近山脉附近，静候事态的变化。
    十天之后，索林开始考虑要离开这里了。虽然镇中的狂热还在持续，但也是他把握机会的时候了，如果热情冷却下来，一切就来不及了。因此，他和镇长以及长老们详谈，说他和同伴们不久之后就必须前往孤山。
    这是镇长第一次感到惊讶，甚至恐惧，他这才相信索林真的是古代国王的后裔。他之前从来没想过矮人真的会冒险接近史矛革，只认为他们是骗吃骗喝的家伙，不久就会被拆穿。他错了！索林真的是山下之王的后代，为了复仇和争取属于自己的利益，矮人们一向不惜一切代价。
    但镇长并不想要挽留他们，养他们很花钱，而他们只要待在这里多一天，镇上的假日就会多一天，也有理由继续狂欢。“就让他们去叨扰史矛革吧，看看它会怎么样款待他们！”他想。“当然了，伟大的索尔之子、索恩之子索林！”他最后回答道：“你们必须去找回属于你们的东西，预言的时机已经到了，我们会尽力协助你们，相信你们在夺回王国之后，一定也会慷慨地对待我们。”
    深秋的某一天，在冷风和落叶的陪伴下，三艘大船离开了长湖镇，船上乘坐着矮人、巴金斯先生和船夫，其余的空间则是装满了补给品。马匹和小马被人提前牵到指定的会合处，到时再交给他们。镇长和长老们从通往湖中的阶梯上向他们道别，人们在街道上和窗户边唱歌欢送他们。白色的大桨划动着，他们沿着湖泊往北而去，踏上了冒险的最后一个阶段，唯一从头到尾闷闷不乐的，只有比尔博。